Les petites et moyennes entreprises (PME) contribuent fortement à la réussite économique de nombreux pays, en particulier ceux du monde en développement. Elles sont l’épine dorsale de la plupart des économies : à l’échelle mondiale, les PME représentent environ 90 % des entreprises existantes et créent plus de 50 % des emplois.
En Afrique du Sud, ces entreprises contribuent à environ un tiers du PIB du pays. L’année dernière, la pandémie de coronavirus a menacé l’existence de certaines de ces PME, et ses effets persistent alors que les propriétaires s’inquiètent des revenus, des ventes et des flux de trésorerie.
Depuis son lancement en 2013, la fintech sud-africaine Yoco s’est positionnée comme la plate-forme incontournable pour accéder aux paiements hors ligne parmi les commerçants du pays. Aujourd’hui, la société annonce un financement de 83 millions de dollars de série C pour faire évoluer les offres hors ligne et en ligne et s’étendre à de nouveaux marchés.
Malgré les taux élevés de pénétration des cartes et des mobiles en Afrique du Sud de plus de 70 %, les PME du pays ont toujours du mal à accepter les cartes. Les machines à cartes portables de Yoco se sont avérées magistrales pour résoudre ce problème ; lorsque TechCrunch a couvert l’entreprise il y a trois ans après son augmentation de 16 millions de dollars de série B, un peu plus de 30 000 commerçants utilisaient sa plate-forme. Maintenant, ce nombre a quintuplé.
Au fur et à mesure que Yoco a connu une croissance exponentielle dans la fourniture de paiements hors ligne, il a construit une offre en ligne. Après avoir été en version bêta pendant un certain temps, le déploiement est arrivé juste à temps quelques jours après le verrouillage de l’Afrique du Sud en mars de l’année dernière. De cette façon, les commerçants sud-africains pourraient continuer à accepter les paiements sur la plateforme.
« Nous voulons offrir toutes les méthodes de paiement dont nos commerçants ont besoin. Et nous avons commencé dans l’espace de paiement en personne, en nous concentrant sur les terminaux, là où se trouvait la plus grande demande », a déclaré le directeur commercial Carl Wazen. « Mais la pandémie, qui a eu un effet dévastateur sur tant d’entreprises qui dépendaient du commerce en personne, a accéléré la nécessité pour les entreprises d’accepter les paiements en ligne. »
Au plus fort des blocages en Afrique du Sud, le sentiment des propriétaires de PME sur une échelle de -100 à 100 est tombé à un creux historique de -12 au deuxième trimestre 2020, selon le moniteur de pouls des petites entreprises de Yoco. Il s’est depuis amélioré à la suite de l’assouplissement des blocages, permettant aux entreprises de se déplacer plus librement et de poursuivre les paiements en personne. En conséquence, les paiements en ligne de Yoco ne représentent qu’une infime partie des transactions effectuées sur la plateforme.
Mais cela ne veut pas dire que les gens effectuent des transactions en espèces. En fait, c’est le contraire, selon Wazen. Wazen dit qu’un comportement post-pandémique qu’il a remarqué est qu’une fois le verrouillage levé, les gens sont revenus pour effectuer des paiements en personne de manière accélérée parce qu’ils ont cessé d’utiliser de l’argent liquide. « Le comportement récent des consommateurs montre un abandon des espèces, et les entreprises doivent s’adapter rapidement à ce changement. Cela représente une énorme opportunité, et c’est notre mission de soutenir cette transition », a-t-il ajouté.
Plus tôt cette année, le directeur général Katlego Maphai a déclaré que Yoco cherchait à étendre ses services à d’autres aspects des paiements numériques. Il a répertorié l’argent mobile, les paiements QR et le transfert électronique de fonds (ETF) comme des offres dans son pipeline. Wazen a corroboré cela, mais n’a pas fourni de mise à jour sur la situation de l’entreprise avec ces offres. Il a cependant mentionné que la société est toujours un fournisseur de paiement axé sur les cartes.
La stratégie de Yoco en tant que principal fournisseur de paiements par carte en Afrique du Sud consiste à créer un accès et à supprimer les obstacles à l’adoption de services financiers numériques. La société le fait en se concentrant sur les capacités des produits qui, selon Wazen, sont les plus complètes pour les petites et moyennes entreprises. Il ajoute qu’en termes de présence sur le marché, Yoco est également le plus facile pour les commerçants d’accéder aux services via différents canaux de manière transparente.
« Nous avons une marque qui est reconnue maintenant. C’est ainsi que nous gagnons et il s’agit de rester aussi concentré que possible sur cette partie du marché sur laquelle, à notre avis, les gens comme les autres concurrents ne se concentrent pas assez. »
L’Afrique du Sud compte plus de 6 millions de petites entreprises qui n’effectuent toujours leurs transactions qu’en espèces ; cela offre une énorme opportunité pour Yoco. Selon la société, le nombre de petites entreprises entièrement sans numéraire a bondi de 300 % de mars à juillet 2020. Yoco dessert actuellement 150 000 de ces entreprises et ajoute plus de 500 commerçants par jour. La société prétend traiter plus d’un milliard de dollars de paiements par carte par an et, au cours de ses six années d’existence, elle a traité plus de 2 milliards de dollars de paiements par carte.
Crédits image : Yo co
Yoco a levé un total de 107 millions de dollars. L’investissement de série C de la société est le plus important du genre en Afrique du Sud et l’un des plus importants pour toute fintech africaine (troisième seulement derrière Flutterwave et Chipper Cash). Wazen affirme également qu’il s’agit de la plus grande plate-forme de paiement axée sur les petites entreprises au Moyen-Orient et en Afrique.
Yoco est actuellement l’une des startups les plus valorisées du continent, et en tant que startup fintech, ce n’est pas une surprise. Le secteur continue de dominer le financement des startups en capital-risque en Afrique tandis que ses poids lourds attirent des investisseurs pour la première fois sur le continent.
Dans le cas de Yoco, c’est Dragoneer Investment Group. Le fonds a soutenu des géants de la fintech comme Chime, Klarna, Nubank, Mercado Libre et Square.
Les autres investisseurs qui ont participé incluent les nouveaux investisseurs Breyer Capital, HOF Capital, The Raba Partnership, 4DX Ventures et TO Ventures ; et les investisseurs existants Partech, Velocity Capital Fintech Ventures, Orange Ventures et Quona Capital. Des dirigeants actuels et anciens d’entreprises technologiques mondiales telles que Coinbase, Revolut, Spotify et Gojek y ont également participé.
« Nous ne pourrions être plus ravis de nous associer à l’équipe Yoco », a déclaré Christian Jensen, co-responsable des investissements privés chez Dragoneer, dans un communiqué. « Chez Dragoneer, nous recherchons des équipes formidables qui bâtissent des entreprises durables avec de merveilleux modèles économiques, et c’est exactement ce que nous avons trouvé chez Yoco. Yoco est déjà apprécié des clients et la feuille de route des produits sur laquelle l’entreprise investit générera encore plus de valeur pour les commerçants. Bien qu’il y ait une énorme marge de croissance nationale, l’opportunité pour Yoco va bien au-delà de l’Afrique du Sud.
L’activité florissante de Yoco repose sur trois facteurs essentiels, a souligné Wazen. Premièrement, les capacités de ses produits, deuxièmement sa plate-forme et troisièmement sa présence sur le marché. Cet investissement sera là pour accélérer les trois. Yoco est en train de passer d’un jeu d’acceptation de paiement pur à un écosystème financier complet du côté des produits. Le jeu de la plate-forme verra Yoco continuer à s’intégrer et à profiter de l’assouplissement réglementaire verticalement, et Yoco approfondit sa présence sur le marché en Afrique du Sud.
Alors que Wazen pense que Yoco a à peine effleuré la surface en Afrique du Sud, il est impatient de reproduire sa croissance dans d’autres régions d’Afrique et du Moyen-Orient. Avec plus de 100 millions de PME effectuant des transactions en espèces dans les deux régions, Yoco prévoit d’atteindre au moins un million au cours des quatre prochaines années.
Pour ce faire, Yoco augmente son équipe de 200 personnes à distance et dans ses bureaux du Cap et d’Amsterdam au cours de la prochaine année. La société exploite également une tendance actuelle qui a vu les licornes et les licornes africaines embaucher d’anciens employés de haut niveau d’entreprises mondiales pour élever les leurs vers de nouveaux sommets. Bien qu’il ne mentionne pas de noms, certaines des nouvelles recrues de Yoco comprennent un ancien vice-président des produits chez Monzo, un ancien directeur du marketing produit chez Paypal et un ancien responsable de la communication chez Uber. La société a également recruté un nouveau président, Juan Fuentes, l’ancien directeur général de la fintech licorne Pagseguro.