La pandémie de coronavirus a laissé une marque dans presque tous les secteurs et industries du pays, et l’assurance maladie a définitivement pris la première place.
De retour en 2020, Abhishek Poddar et Saurabh Arora a trouvé un énorme vide dans l’espace de l’assurance maladie des employés. Ils ont estimé que le bénéfice le plus important en matière de ressources humaines pour tout employé d’une organisation est l’assurance maladie, et la plupart n’en sont pas conscients.
«Nous avons creusé plus profondément le marché et avons vu une grande opportunité. L’assurance en Inde est profondément sous-pénétrée. En effet, très peu de personnes sont en mesure de souscrire une assurance maladie et beaucoup dépendent de leurs employeurs pour leur fournir une assurance maladie ainsi qu’à leur famille. C’est le seul moyen évolutif pour l’Inde d’accélérer l’adoption de l’assurance maladie », déclare Abhishek.
L’application d’assurance Plum
Le duo, qui s’est rencontré par l’intermédiaire d’amis communs, a commencé à discuter de l’écart dans le domaine de l’assurance maladie et s’est rendu compte que la plupart des PME et des startups n’obtiennent pas les bonnes solutions d’assurance maladie pour leurs employés.
Abhishek et Saurabh ont estimé qu’ils pourraient créer un produit technologique dans l’espace compte tenu de leur expérience combinée. Cela a permis au duo de commencer Assurance prune en 2020. Il s’agit d’une start-up d’assurance maladie de groupe basée à Bengaluru qui travaille avec les entreprises.
En collaboration avec neuf compagnies d’assurance à l’heure actuelle, Plum a rejoint 100 sociétés en tant que clients en seulement quatre mois après son lancement. Aujourd’hui, la startup prétend croître de 30% par mois. Certains de ses clients de premier plan comprennent Clevertap, Groww, Simpl et Fampay.
Le voyage et le fonctionnement
Abhishek et Saurabh avaient tous deux démarré avant de démarrer Plum. Abhishek avait cofondé Hypertrack et avait travaillé chez Google, et Saurabh, diplômé de Stanford, avait fondé Airwoot, qui a été acquise par Freshworks. Après avoir travaillé chez Freshworks, il a fondé une start-up blockchain Starteum.
Selon les co-fondateurs, Plum comprend les besoins d’une entreprise et les guide pour mettre en place leur assurance santé collective en moins de 60 minutes. Il offre aux employés de meilleurs avantages pour la santé, notamment des consultations médicales, des bilans de santé, du fitness et du yoga, du bien-être mental, de la nutrition et des soins dentaires. La plate-forme, qui dispose d’une licence d’intermédiaire d’assurance de l’IRDA, facilite l’expérience des employés avec une assistance guidée en matière de réclamations.
La société doit saisir des informations de base sur la société sur la plate-forme et Plum recommande trois plans d’assurance différents. Cependant, ceux-ci peuvent être personnalisés et les entreprises obtiendront les prix en temps réel. Il fournit les détails du paiement, et une fois que vous effectuez un paiement, votre plan est activé et vos employés sont embarqués.
Cependant, il a fallu six mois au duo pour faire ses premiers travaux préparatoires et ses recherches. Ils se sont entretenus avec les parties prenantes – assureurs, écosystème RH et entreprises.
«L’idée est de comprendre comment les prestations de santé sont obtenues, et aussi de comprendre ce que les employés pensent de l’assurance maladie et des avantages», ajoute Saurabh.
Les défis
Abhishek explique que l’assurance maladie en Inde n’a pas beaucoup changé au cours des deux dernières décennies. Il dit qu’il faut 60 à 90 pour qu’une entreprise achète des plans d’assurance maladie pour ses employés.
«Il n’y a pas de concept de MRP en matière d’assurance maladie. Vous devez négocier très dur. Un employeur peut payer 2 ou 3 fois ce que l’employeur d’à côté paiera exactement pour la même assurance maladie et la même taille d’entreprise et les mêmes avantages », dit Abhishek. C’est principalement parce qu’il n’y a pas de transparence.
En outre, le marché est criblé de sociétés de courtage traditionnelles, qui ont plus de 100 ans. Ils finissent par vendre pour les grandes entreprises. «Ces entreprises ne se soucient pas des petites entreprises – 10 à 30 personnes ou même 50 à 100 personnes», dit Abhishek.
Mais selon Abhishek, le nombre de personnes employées en Inde est davantage dominé par les PME et les startups du pays. Abhishek dit que Plum Insurance se concentre sur ce segment et le rend accessible aux petites entreprises.
Selon la startup, l’un des problèmes était de trouver le bon type de produit d’assurance pour la démographie au juste prix. Il existe un défi majeur en ce qui concerne l’accessibilité et l’abordabilité de l’assurance.
Le problème suivant était de savoir comment faire pour que les compagnies d’assurance qui offraient auparavant une assurance maladie collective ne fournissent une assurance qu’à plus de 100 entreprises employées. Et comment offrez-vous cela à un prix abordable?
«Notre mission est d’accélérer l’adoption de l’assurance maladie en Inde en rendant l’assurance-emploi accessible, abordable et utilisable», ajoute Abhishek.
Marché et avenir
Selon l’IBEF, le secteur de l’assurance maladie était estimé à près de 280 milliards de dollars en 2020.
Plum Insurance a levé un tour de table auprès de Sequoia Capital et fait également partie du programme Surge de Sequoia pour les startups en démarrage. Elle s’est associée à quatre des plus grands acteurs de l’assurance et explore des partenariats avec davantage de compagnies d’assurance.
«Chaque entreprise doit être en mesure de fournir une assurance maladie à ses employés et à leurs familles. Mais la plupart des employés en Inde aujourd’hui ne sont pas couverts. Plum vise à combler cette lacune massive en réinventant l’assurance maladie collective, la rendant évolutive, abordable et transparente. Nous avons été profondément impressionnés par le calibre de l’équipe fondatrice et son approche pour créer une plate-forme qui offre une assurance maladie sans friction à tous les Indiens », déclare Rajan Anandan, directeur général de Sequoia India.
Plum Insurance obtient le courtage des compagnies d’assurance. Il est également un courtier enregistré auprès de l’IAGIA et obtient des marges comprises entre 7,5% et 9,75%. Certains de ses concurrents comprennent Nova Benefits et Acko.
«Notre première étape consiste à assurer 10 millions de vies d’ici 2025. Comment pouvez-vous continuer à construire une auto-assurance, de plus en plus abordable pour les PME que nous ciblons», déclare Abhishek.